研报掘金丨国盛证券：维持易点天下“买入”评级，AgenticAI营销智能体生态加速成型

格隆汇10月28日｜国盛证券研报指出，易点天下2025Q1-Q3实现归母净利润2.04亿元，同比增长4.41%；Q3实现归母净利润6006.19万元，同比下滑4.80%；剔除汇兑损益和股份支付后，实现归母净利润8972.01万元，同比增长16.95%。程序化广告平台高增长，Agentic AI营销智能体生态加速成型。AgenticAI营销智能体生态加速成型，预发布AIDrive2.0数智营销解决方案。公司应用Sora2、GPT-5等前沿多模态大模型，AIDrive2.0数智营销解决方案架构下，AdsGo.ai、SEOPage.ai、CyberGrow、Sectionly.ai等AI产品矩阵加速落地，公司以AIAgent将服务头部客户的核心能力产品化，将自身业务版图向广阔中长尾市场加速渗透。公司积极拓展新业态客户，媒体资源多维度扩充，AgenticAI营销智能体生态加速成型，预计公司2025-2027年分别实现归母净利润2.53/2.93/3.21亿元，对应PE54.4/46.9/42.9x，维持“买入”评级。