泰德医药(03880.HK)预计6月30日上市 引入石药集团及Welight Capital作为基石

格隆汇6月20日丨泰德医药(03880.HK)发布公告，公司拟全球发售1680万股H股，中国香港发售股份168万股，国际发售股份1512万股；2025年6月20日至6月25日招股，预期定价日为6月26日；发售价为每股发售股份28.40-30.60港元，每手买卖单位为100股，摩根士丹利及中信证券为联席保荐人；预期股份将于2025年6月30日开始在联交所买卖。

根据弗若斯特沙利文的资料，于2023年，按销售收入计，集团是全球第三大专注于多肽的CRDMO，市场份额为1.5%。集团提供从早期发现、临床前研究及临床开发以至商业化生产的全周期服务。全球专注于多肽的CRDMO市场的两大参与者占23.8%的市场份额，其余市场参与者则较为分散，2023年第三至六大参与者(包括公司)分别仅占约1%的市场份额。集团主要提供(i)CRO服务，即多肽NCE发现合成；及(ii)CDMO服务，即多肽CMC开发以及商业化生产。集团的服务主要专注于向客户提供API，而非药品。然后，集团的客户会将API与辅料混合，形成药品的最终剂型，并确定适当的剂型、给药途径及配方，然后将最终药品用于其临床试验或商业销售。集团已在超过50个国家建立稳定的客户关系和服务范围，其中包括中国、美国、日本、欧洲、韩国及澳大利亚等主要市场。集团为客户提供符合全球主要市场监管规定的多肽类药物开发、生产、CMC申报支持服务。

集团已签订基石投资协议，据此，基石投资者同意遵照若干条件，以若干投资金额按发售价认购或促使其指定实体认购(视情况而定)。假设发售价为29.50港元(即本招股章程所载发售价范围的中位数)，则基石投资者将认购的发售股份总数将为266.08万股发售股份，基石投资者的总认购金额将约为1000万美元(约7849万港元)。基石投资者包括佳曦控股有限公司(由石药集团(01093.HK)全资拥有)及Welight Capital L.P.(“Welight Capital”)。

集团估计全球发售所得款项净额将约为4.112亿港元(假设发售价为每股H股29.50港元)。集团拟将该等全球发售所得款项净额用作以下用途：约76.4%将用于在美国及中国建设设施以进一步扩大集团的服务能力及产能。集团拟将该等设施用作生产多肽及寡核苷酸；约4.1%将用于扩张中国的产能；约9.5%将用于在更多地区建立销售及售后服务网点，以丰富集团的全球业务及扩大集团的客户群。集团计划在欧洲设立销售及售后服务办事处；以及约10.0%将用于集团的营运资金及其他一般公司用途。