大族数控(03200.HK)拟全球发售5045.18万H股 引入Schroders等多家基石

格隆汇1月29日丨大族数控(03200.HK)发布公告，公司拟全球发售5045.18万H股，中国香港发售股份504.52万股，国际发售股份4540.66万股(以上可予重新分配及视乎超额配股权行使与否而定)；2026年1月29日至2月3日招股，预期定价日为2月4日；发售价将不超过每股发售股份95.80港元，H股的每手买卖单位将为100股，中金公司为独家保荐人；预期H股将于2026年2月6日开始于联交所买卖。

公司是中国领先的PCB专用生产设备解决方案服务商，主要从事PCB专用生产设备的研发、生产及销售。公司广泛的生产设备组合跨越PCB产业的多个板块，并涵盖多个生产工序，例如钻孔、曝光、压合、成型及检测。公司于服务器及数据存储、汽车电子、手机、计算机及消费电子等PCB专用设备行业经营。公司的业务及财务表现极大程度上取决于对电子设备有需求的下游行业的整体表现。根据灼识咨询的资料，PCB专用设备行业竞争激烈且相对分散，按2024年收入计，中国行业前五大制造商占据约23.9%的总市场份额。于往绩记录期间，公司绝大部分收入来自中国内地。根据灼识咨询的资料，按2024年收入计，公司是中国最大的PCB专用生产设备制造商，中国市占率为10.1%。

公司已订立基石投资协议，据此，基石投资者同意在若干条件规限下，按发售价认购或促使其指定实体认购(视情况而定)可以总额3.098亿美元(相当于约24.16亿港元)。假设发售价为每股股份95.80港元(即最高发售价)，基石投资者将予认购的发售股份总数将为2521.84万股发售股份。基石投资者包宏兴国际科技有限公司(“宏兴国际”，由胜宏科技(300476.SZ)全资拥有)、GIC Private Limited、Schroders、HHLRA、MSIP、富国(富国香港及富国基金)、西藏源乐晟及CICC Financial Trading Limited(与西藏源乐晟场外掉期有关)、工银理财、Wind Sabre、豪威香港(为豪威集团(603501.SH/0501.HK)的全资子公司)。

假设超额配股权未获行使，并假设最高发售价为每股股份95.80港元，公司估计将从全球发售中收取所得款项净额约46.307亿港元。公司拟将全球发售所得款项用作以下用途：约50.0%的所得款项净额将用于提升研发及营运能力；约40.0%的所得款项净额将用于提升PCB专用设备产能；约10.0%的所得款项净额将用于营运资金及一般公司用途，以支持公司的日常运营与未来业务发展。