多股涨停！关税催化国产替代品种走强，半导体设备ETF（561980）午后拉升涨超3%

当地时间1月14日，美国白宫宣布对部分进口半导体及制造设备加征25%关税。市场分析指出，此举虽对国产设备直接出口影响有限，但将显著加剧供应链不确定性，为正处于存储上行周期和国产替代加速进程中的国内半导体设备行业，创造了更强劲的“加速替代”窗口。

受此消息催化，1月15日午后，国产半导体设备板块大幅拉升。高“设备”含量的半导体设备ETF（561980）盘中拉涨超3%，近5日获资金净流入超1.37亿元。板块内多股表现强势，康强电子、三佳科技涨停，上海新阳涨近16%，珂玛科技、芯源微涨超10%，南大光电涨超9%，中科飞测涨超8%，龙头股中微公司涨超5%，北方华创等跟涨。

业内认为，上涨核心逻辑在于“国产替代”与“周期驱动”的双重强化。

一方面，外部政策压力持续倒逼国内晶圆厂加速验证和导入国产设备，以保障供应链安全。另一方面，AI发展驱动全球存储行业进入新一轮上行周期，存储芯片技术向3D架构升级，显著增加了对刻蚀、薄膜沉积等核心设备的需求。在产业扩产浪潮中，上游设备厂商作为“卖铲人”，被视为最确定的受益环节。