隔夜全球要闻【机会与风险】

周期致富=价值投资+主力思维

投资是理性与耐心的修行！盈利模式的关键是锁定预期目标！克服人性的贪婪和恐惧！

投资有风险 入市需谨慎！请注意！内容主要来自公开信息,本人观点“非常主观，很不客观” 不构成任何投资建议！如果对你有价值投资、主力控盘感兴趣，请关注、收藏@周哥财经日记，对你有帮助感谢”点赞”、“分享”到朋友圈、若有不同见解欢迎“评论”。

一、核心宏观事件与市场影响

中美关税展期共识
中国商务部确认双方将继续推动美方暂停的24%对等关税及中方反制措施的展期

影响：

利好出口依赖型中企：如机电、家电、纺织等行业龙头（如海尔智家、美的集团），关税不确定性降低或提振估值修复。

风险提示：若后续谈判生变，对美出口占比高的企业（如安克创新）仍存潜在关税冲击。

IMF大幅上调中国经济增长预期
IMF将2025年中国GDP增速预测从4%上调至4.8%，主因上半年出口超预期及中美实际关税低于预期

影响：

外资增配中国资产：港股、A股核心资产（如沪深300ETF）或受资金青睐，尤其新能源（宁德时代）、基建（中国建筑）等出口拉动领域。

人民币汇率支撑：经济韧性增强或缓解贬值压力，利好航空（中国国航）、造纸（太阳纸业）等外币负债行业。

泰柬边境冲突再起
泰国军方通报柬埔寨违反停火协议发动袭击，此前冲突已致超81万人受灾

影响：

地缘风险升级：冲击东南亚供应链，利好国防及避险资产（如泰国军工股Thai Defense，黄金ETF）；利空制造业：若冲突持续，电子代工（如伟创力泰国工厂）、橡胶产业（海南橡胶）或受物流中断冲击。

二、重点行业与个股机会

科技巨头AI人才争夺战

苹果AI团队动荡：多模态AI研究员Bowen Zhang跳槽Meta，为一个月内第四位离职的核心成员11315。风险提示：苹果自研AI进程受阻，或加大依赖第三方模型（如与OpenAI合作），利好合作伙伴（微软、谷歌）；Meta技术实力增强，或加速AI商业化（如广告、元宇宙），关注Meta概念股（歌尔股份）。

折叠屏iPhone预期：摩根大通预测首款折叠屏iPhone将于2026年9月发布（售价$1999）4，利好供应链：铰链（精研科技）、UTG玻璃（凯盛科技）、OLED面板（京东方A）。

航空业合作与复苏

捷蓝-美联航合作获批：美国交通部批准“Blue Sky”计划，允许跨航司里程互通14。影响：提升客户黏性，利好低成本航空（捷蓝航空JBLU）、美联航（UAL）；或催化全球航空联盟整合，关注中国航企（中国东航）国际合作进展。

医药板块风险警示

诺和诺德暴挫22%：因减肥药Wegovy美国增长疲软，大幅下调2025年销售及利润指引4。连锁反应：拖累全球减肥药概念股（礼来LLY、华东医药）；利好竞争对手：GLP-1赛道替代品（如信达生物双靶点药物）或获市场关注。

三、大宗商品与货币政策

原油大涨近4%
WTI原油报$69.21/桶，主因贸易紧张缓和+美国施压俄罗斯能源出口

机会：

油服及勘探企业（中海油服、杰瑞股份）受益价格反弹；

航空燃油成本压力或压制航司利润（需对冲策略）。

智利央行降息25个基点
基准利率降至4.75%，为拉美货币政策宽松先行信号

影响：

利好铜矿企业：智利为全球最大产铜国，流动性宽松提振需求预期（江西铜业、紫金矿业）；

新兴市场债市：或吸引套利资金流入。

四、投资策略建议

方向机会领域风险提示地缘冲突黄金、国防军工东南亚制造业供应链中断AI竞争Meta生态、折叠屏供应链苹果技术路线不确定性通胀交易原油、铜资源股美联储推迟降息预期

个股关注：京东方A（折叠屏面板）、紫金矿业（铜+黄金避险）、歌尔股份（Meta硬件合作）。
规避领域：减肥药板块（政策定价压力）、泰柬边境关联制造业（如轮胎橡胶）。

隔夜事件强化“避险+复苏”双主线，建议增配资源股（原油/铜）、AI技术迭代受益标的，短期警惕地缘冲突及医药估值回调风险。