昨日丢的血包今日全回来了

大盘状态

• 周五大盘低开高走强势震荡大幅上涨走势，中阳线收盘，报收3696点，沪深共计成交2.3万亿左右，成交量还是大幅有效放大状态。

沪指

       明日反弹压力3708点，强压力3731点。

              调整支撑3658点，强支撑3645点。

创指

       明日反弹压力2576点，强压力2586点。

              回调支撑2513点，强支撑2496点。

一

股海研判

红周五，如果说昨日还是牛头熊的话，那今日就是真牛了。虽然最高点没新高，但K线算是强势反包，中位数收复昨日一半以上，百股以上涨停，昨日丢失的血包今日回来了，而且明天是周末，和巴士的了。大盘这里大有牛市长阴的意思，也就是牛市里调整往往一天搞定，如果周末来点暖风，下周一铁定新高了，3700点虽然连续两日得而复失，但释放一下抛压，下周突破概率已经很大了。总之这里即便有高点，也不要盲目减仓，因为很多个股这一路还没有真正上涨过呢，牛市吗，怎么也得雨露均沾不是。

    昨日大盘大涨突破3700点后遇阻回落跳水，个股跌的很惨。多少还是有点管理层面的影响。就在昨日盘中信用卡资金用途又迎密集监管。多家银行信用卡资金不得用于投资理财领域，如购买股票、基金、期货等。本来信用卡从来就不允许用来炒股的，现在不过重申而已！但时间点确实耐人寻味。近期指数连续大涨，更有热搜说A股一年涨了1000多点，3700说破也就突破了，这显然有点疯牛了（当然这只是针对指数来说，先别管个股没跟涨的实际情况）。而管理显然不希望看到疯牛了，遂媒体就顺势来一手，意图很明显，降温。    但今日大盘强势止跌反弹，尤其个股昨日跌的最多，今日反弹也就是很强，主要是现在的资金太活跃了。而且是杠杆资金，最新两融数据，8月14日，两融交易额及参与融资融券交易的投资者数量均创9个月新高，即去年11月13日以来新高。而8月13日当天参与融资融券交易的投资者数量为52.34万名，创年内新高，超过了2月21日的52.14万名。与上一交易日相比，投资者数量增加4.61万名，环比增长9.67%。

     据专业统计，4月到现在这一波行情，机构没加仓，游资没加仓，散户没加仓（活跃散户还少了10%）！那增量资金来自哪里呢？一是量化资金，二是高杠杆资金（两融等）、三就是部分产业资金入市（大概率实体小老板）。

    现在A股成交量+两融都超过2万亿，在历史上并不多见！好在现在A股5000多家公司，市值超过100万亿了。所以按比例看，这个杠杆也不算高。而这显然直接利好的就是牛市旗手，证券。今日券商板块强势大涨，长城证券3连板，天风证券涨停，东方财富大涨。牛市旗手走强，看来这是要继续新高的意思了，不知会不会还有进一步降温动作。

    当然今日走强还有这利好助推。国家统计局今日发布数据显示，7月份，全国规模以上工业增加值同比增长5.7%，环比增长0.38%。装备制造业增加值同比增长8.4%，高技术制造业增加值同比增长9.3%，分别快于全部规模以上工业增加值2.7和3.6个百分点。7月份，全国服务业生产指数同比增长5.8%。7月份，社会消费品零售总额38780亿元，同比增长3.7%；环比下降0.14%。1-7月份，社会消费品零售总额284238亿元，同比增长4.8%。全国网上零售额86835亿元，同比增长9.2%。其中，实物商品网上零售额70790亿元，增长6.3%，占社会消费品零售总额的比重为24.9%。1-7月份，服务零售额同比增长5.2%。

     就不过多解读了，反正数据看，我们的经济保持稳中有进发展态势，展现出较强韧性和活力。

    今日凌晨，巴菲特旗下伯克希尔·哈撒韦公司披露了最新的二季度持仓报告美股持仓情况，市场颇为关心的苹果减持和“神秘持仓”终于曝光。其中，新建仓标的涉及医疗、钢铁、房地产等板块。

    今年二季度，伯克希尔减持了苹果和美国银行，大笔减持苹果2000万股，减仓幅度约为6.67%，不过，苹果仍为第一大重仓股。；新买入了6只股票，包括：联合健康（UNH）、纽柯钢铁（NUE）、莱纳建筑（LEN）、霍顿房屋（DHI）和拉马尔户外广告（LAMR）、安朗杰（ALLE）。伯克希尔的前五大持仓分别为：苹果、美国运通、美国银行、可口可乐、雪佛龙。

    周末最大关注事件就是美俄会了。具体时间是明日16日凌晨3时30分开始。普京和川普的会晤将在翻译的陪同下，以“一对一”形式进行。随后，双方将举行“5对5”模式的代表团级别磋商。然后会谈后举行联合新闻发布会。此次会晤的主要议题是解决乌克兰危机。另外双方还将就进一步发展包括在经贸领域内的合作交换意见。

    目前，俄乌双方均表示不会在领土问题上让步。所以川普很保守，预计与俄罗斯总统普京的会晤有“25%的几率”不成功。我们一起关注一下吧。

    最后特别提示一下。今日是8月15日，1945年的今天，日本电台播出

裕仁天皇宣读的《终战诏书》，宣布无条件投降。从1931年开始，中国人民浴血奋战14年，抗日战争期间3500多万同胞伤亡，大半个中国被日军践踏，930余座城市被占，4200万难民无家可归。

    如今，虽然和平年代，但日本却仍有一部分人无视铁的历史事实，一再否认甚至美化侵略战争。所以咱们还是一定要永远铭记这一天。

     今日大盘低开高走止跌强势大幅反弹走势，短期均线（5日10日）呈多头排列下，回档短期均线往往就能止跌回收，今日盘面就是完美体现，而且今日大盘和昨日正好相反，切换到大幅八二格局，个股强势大涨，中位数大涨1%以上，虽然不及昨日的2%，但反手就收复一半，可见盘面还是很活跃，而成交量继续大幅放大在2万亿以上，只要量在个股机会就会持续。

    对于今日的盘面可以说完全符合股海的预判，虽然今日盘面高点3702点没能突破昨日3404创新高，也就代表昨日的高点信号还没消失。但即便这里又高点调整，股海个人认为也是走强势盘整，也就是股指震荡然后个股强势炒作，今日盘前股海就表示倾向于个股的轮动炒作。

  而昨日收评股海也做了清晰提示，原话是，总之，股海看好明日开始，再次迎来大盘股搭台后的题材个股炒作行情。所以今日走势一句话概括就是，大盘围绕3700点震荡，然后个股强势轮动炒作。

   接下来，个人维持这个预判，也就是这里的高点效应大概率会持续，即便突破3704点，3731点位置也会是一道强压，突破难度不小，所以这里整体仓位上建议不要盲目加仓。即便个股机会轮动，也要有一颗警醒的心，防止昨日那样的牛市长阴出现。

    好了，下周股海预计大盘震荡下，继续题材轮动，上档3704-3731点强压，下档3622-3656点支撑。

其他行业方面：

     1，今日上午国家统计局数据，2025年7月份，70个大中城市中，各线城市商品住宅销售价格环比下降，同比降幅整体有所收窄。7月份，一线城市新建商品住宅销售价格同比下降1.1%，降幅比上月收窄0.3个百分点。二、三线城市新建商品住宅销售价格同比分别下降2.8%和4.2%，降幅分别收窄0.2个和0.4个百分点。70个大中城市中，新建商品住宅销售价格同比上涨城市有5个，比上月增加2个。7月份，一线城市二手住宅销售价格同比下降3.4%，降幅比上月扩大0.4个百分点。二、三线城市二手住宅销售价格同比分别下降5.6%和6.4%，降幅分别收窄0.2个和0.3个百分点。怎么说呢，数据只能说是初步止跌，有好转意思，但显然不好说是拐点，

另外近日，多地发布住房公积金新政。8月12日的苏州。8月8日的北京。今日海南发布关于进一步优化调整有关调控政策的通知，取消海南省普通住宅和非普通住宅标准。诸多利好下，今日地产主线，建筑建材板块等止跌反弹，地产方向衢州发展3连板，信达地产涨停，光大嘉宝、万通发展、金地集团、华联控股、特发服务跟涨。建材板块方向，国际复材实现20%涨停，宏和科技、中材科技涨停。

     2，今日上午，国家统计局新闻发言人付凌晖在国新办发布会上表示，随着我国能源供给绿色转型持续深入，清洁能源相关投资需求扩大，1至7月份，我国太阳能、风力、核力、水力发电投资同比合计增长21.9%。电力设备板块盘中拉升走高。中恒电气、欧晶科技、联泓新科等多股狂拉涨停，欧陆通、双一科技、金盘科技等涨超10%。

     3，同时还是国新办发布会消息，技术含量和附加值较高的高技术产业今年以来保持较快增长，7月份规模以上集成电路制造、电子专用材料制造行业增加值同比分别增长26.9%和21.7%。7月份智能无人飞行器制造、智能车载设备制造增加值分别增长80.8%和21%，工业机器人、民用无人机等智能化产品产量分别增长24%和18.9%。利好刺激下，机械设备板块强势大涨，均普智能20cm涨停，山东章鼓、大元泵业、龙溪股份、大豪科技等多股涨停。

另外，8月14日，全球首个以人形机器人为参赛主体的综合性体育盛会——2025世界人形机器人运动会在国家速滑馆“冰丝带”开幕。8月15日至17日，来自16个国家的280支参赛队伍将围绕竞技赛、表演赛、场景赛、外围赛共26个赛项，展开487场比拼，全面展现人形机器人在智能决策、运动协作等领域的前沿成果。这显然是机器人方向的利好，而近日机器最强主线就是PEEK材料概念，今日继续强势大，新瀚新材、华密新材，会通股份、中研股份、富恒新材等强势大涨。

   4，昨日一份证券研报很火，据称英伟达GPU及云厂商自研ASIC芯片共同驱动液冷市场快速增长，2025年至2027年液冷市场规模大约分别为354亿元、716亿元、1082亿元，2027年有望突破千亿市场空间。另外，IDC数据显示，中国液冷服务器市场在2024年继续保持快速增长，与2023年相比增长67.0%。其中，冷板式解决方案市场占有率进一步提高。

液冷技术并非新生事物，产业关注度一直存在，而近日持续强化炒作逻辑，

机构认为：一是功耗压力成倍增长：以NVL72为例，单机柜功耗达到120kW，风冷系统散热上限已被彻底突破。二是集群多样化启动：不仅是英伟达，Meta、谷歌、亚马逊等正在同步推进自有AI架构和集群，未来均有望安装液冷散热。三是部署进度得到实质性推进：从设计、验证到批量交付，液冷系统正从“样机展示”向“批量部署”快速演进。遂今日液冷服务器板块再度大涨，川环科技、金田股份、东阳光等多股涨停。

    5，最近，多家上市公司披露了在固态电池领域的布局进展。比如，龙头股国轩高科8月13日在互动平台表示，公司全固态电池中试线下线电芯良品率可达90%，已正式启动第一代全固态电池2GWh量产线的设计工作。目前，固态电池产业的设备环节受到市场关注。而昨日重磅消息，中国化学与物理电源行业协会发布《关于维护公平竞争秩序 促进储能行业健康发展的倡议》，152家储能企业发声“反内卷”，参与企业集中涵盖锂离子电池、液流电池、钠离子电池、压缩空气储能、飞轮储能、超级电容器、储热、PCS、BMS、储能系统集成商、智能装备、温控系统、消防系统、设计规划、施工安装等产业链和供应链单位，如在前十名锂离子电池生产企业中有9家积极参与了本次倡议，在前十名储能系统集成企业中有8家企业参与本次倡议，意味着协会发起的本次倡议获得了储能产业链企业积极响应和大力支持，有望逐步形成行业共识与自律。利好加反内卷逻辑下，今日固态电池板块强势上涨，久日新材、铜冠铜箔、诺德股份等个股大涨。

    6，日前，日本三菱瓦斯化学（MGC）宣布，高端BT材料交期延长至16周—20周，较正常周期翻倍。与此同时，日东纺、住友等玻纤大厂将于8月起全面涨价，缺货潮正向下游封装环节传导。国内方面，在“反内卷”政策推动下，玻璃纤维落后产能持续出清。中国玻璃纤维工业协会统计显示，继2023年11条池窑生产线关停或停产冷修后，2024年又有9条玻璃纤维池窑生产线实施关停或冷修停产。这显然有利于价格上涨，今年以来玻璃纤维行业涨价声不断。据百川盈孚数据，截至6月底，二季度无碱玻纤价格均价为4373元/吨，同比上升227元/吨，电子纱价格为9100元/吨，同比上升757元/吨。利好下玻璃玻纤概念高开高走，强势大涨。板块内所有个股飘红，宏和科技连续3日封板，中材科技、菲利华等亦涨停或涨超10%。（玻璃纤维，是一种性能优异的无机非金属材料，具有绝缘性好、耐热性强、抗腐蚀性好、机械强度高等特点，是战略性新材料产业，广泛应用于汽车、风电、电子等市场。）近年，随着AI芯片爆发式增长，作为PCB核心基材的电子级玻璃纤维布因技术壁垒高，供需格局优化。AI服务器对PCB产品的性能要求日益提高，也进一步推动了HDI市场需求的大幅增长。所以今日PCB概念也强势大涨，国际复材20cm涨停，中富电路、诺德股份、平安电工涨停。

 7，昨晚李嘉诚家族旗下的长江和记实业有限公司排除了今年内完成将其全球港口出售的可能性，但在引入中国投资者后，仍对交易前景保持乐观。长和预计港口交易今年不会完成，这笔交易涉及长江和记旗下43个港口，包括位于战略要地巴拿马运河的两个港口，复杂程度很高。如果交易完成，这家由李嘉诚创立的企业可获得超过190亿美元现金。

3700点第二日得而复失，这不是重点，重点是今日终于个股开始强势大涨，昨日期待的个股行情大反击终于来了，个股行情下，大家肯定都是赚钱的，昨日失的血包，今日应该都回来了，中位数大涨1.27，涨停百只以上，舒服过周末吧。

• 沪指：短线  空   中线 多
  

• 创指：短线  空   中线 多

• 盘面风格：大盘低开高走强势大幅反弹走势。盘面大幅八二格局。

• 个股涨跌：涨多跌少                        涨停数：105只  

• 盈亏效应：赚钱效应很强                  中位数：1.27%