深圳半导体技术突破！电子ETF（515260）上涨1.0%！机构：AI驱动存储涨价周期，国产替代加速推进

10月21日，截至9时39分，电子ETF（$华宝中证电子50ETF$）盘中表现稳健，场内价格现涨1.0%，成交额为255.61万元，基金最新规模为7.56亿元。

成份股方面，立讯精密、闻泰科技和歌尔股份表现最为亮眼，涨幅分别达到5.3%、5.01%和4.24%。另一方面，士兰微、胜宏科技和景嘉微走势较弱，跌幅分别为2.24%、0.8%和0.75%。

消息面上，2025湾芯展上深圳企业新凯来携多款高端工艺设备亮相，旗下万里眼发布超高速实时示波器，启云方推出国产EDA工具链，展示国产半导体技术突破。此外，闻泰科技旗下安世半导体中国区运营正常，公司表示国内供应链有序运转，全力保障客户需求。

兴业证券指出，AI需求持续强劲，台积电表示AI产能非常紧张，仍在努力提升Cowos产能。AI浪潮带动算力需求爆发，服务器、AI芯片、光芯片、存储、PCB板等环节价值量将大幅提升。3D打印在消费电子领域加速渗透，折叠机铰链、手表/手机中框等场景应用元年开启。存储芯片需求强劲，三星电子利润大幅增长。端侧AI潜力巨大，耳机和眼镜有望成为重要载体。国产设备先进工艺突破持续推进，"先进工艺扩产"将成为自主可控主线。

天风证券指出，AI浪潮驱动存储涨价新周期，NAND与DRAM价格持续上行，四季度DRAM价格预计季增8-13%，NAND Flash合约价平均涨幅达5-10%。AI技术推动数据中心大容量存储需求增长，叠加智能终端渗透率提升，共同驱动存储器技术创新与市场扩容。国产存储迎来替代窗口，长江存储扩产计划推进，目标占据全球15%的NAND市场份额；长鑫存储DRAM产量预计达273万片/年，成为全球第四大DRAM厂商。国内存储公司受益于“价格回升+国产替代”双重驱动，需求与开工稳健复苏。

电子ETF（$华宝中证电子50ETF$）及其联接基金（联接A：$华宝中证电子50ETF联接A$，联接C：$华宝中证电子50ETF联接C$）被动跟踪电子50指数，该指数前十大权重股分别为立讯精密、中芯国际、寒武纪、工业富联、海光信息、北方华创、澜起科技、中科曙光、胜宏科技、京东方A。

数据来源于沪深交易所、公开资料等。

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